Nazareno Cruz é o sétimo filho de um casal que mora numa vila nas montanhas. Segundo um mito, um sétimo filho se tornará um lobo nas noites de lua cheia. Todos na aldeia ficam aliviados quando isso não acontece. O menino cresce e se apaixona por uma linda menina, Griselda. Aos 20 anos, é visitado pelo Diabo, que lhe oferece as riquezas do mundo se ele virar as costas ao amor por Griselda e, se não fizer isso, se tornará um lobo.