Ano de 1457. A China é governada pela dinastia Ming mas o verdadeiro poder está nas mãos dos oficiais eunucos. O ministro da defesa é executado, e seus dois filhos são condenados ao exílio por ordem do tirânico Tsao. Temeroso por uma futura vingança dos jovens, ele decide matá-los também e só não obtem sucesso graças a ação de um valoroso grupo de espadachins. O eunuco envia então seus melhores homens para interceptar os heróis na Estalagem do Dragão, onde uma épica batalha terá início.